GESTÃO FINANCEIRA, FUNDING E VALUATION PARA STARTUPS

APRESENTAÇÃO E OBJETIVOS DO PROGRAMA

Este programa foi especialmente modelado para empreendedores de startups com potencial de alto crescimento que necessitam de uma gestão financeira mais eficiente para avaliar os impactos das suas decisões de negócio, para tornar sua visão de negócio mais concreta e viabilizar potenciais captações, bem como para ampliar sua probabilidade de sucesso e crescimento sustentável. Vale ressaltar que os desafios e as questões financeiras relevantes ao crescimento de startups são drasticamente distintos daqueles que confrontam as empresas já estabelecidas.

Inúmeras pesquisas apontam a falta de gestão financeira, em especial questões relacionadas à má gestão do caixa, dentre as principais razões para fracasso de startups. Por óbvio a falta de caixa determina a falência dessas empresas, mas o que a leva a esta situação são fatores de negócio. Uma sucessão de escolhas e decisões equivocadas sem a devida avaliação dos seus impactos na capacidade da empresa gerar valor, tais como a adoção de modelos de negócio inviáveis, má avaliação da demanda de mercado, subestimação da concorrência, precificação inadequada, etc., certamente levarão a uma escassez de caixa e, como consequência, ao fracasso.

Dessa forma, este curso fornecerá o arcabouço conceitual necessário para que o empreendedor consiga monitorar adequadamente a evolução do seu negócio, monitorando o impacto das suas decisões e, adicionalmente, tenha capacidade de refletir sua visão de negócio nas projeções e na capacidade de criação de valor de sua startup.

DIFERENCIAL

A proposta do curso preenche uma lacuna importante de conhecimento disponível para um público crescente, qual seja, empreendedores de startups. Existe baixa oferta de cursos de finanças para este público, e aqueles disponíveis, ou são demasiadamente introdutórios, ou focados em finanças tradicionais.

PROGRAMA

Módulo 1: Introdução

• Visão Geral do Ecossistema Empreendedor
• Características das startups e seus impactos nas decisões financeiras
• Principais razões para um empreendedor precisar de finanças

Módulo 2: Gestão financeira para startups

• Introdução a finanças para empreendedores
• Planejamento Financeiro: modelos de negócios, expectativa de crescimento, estrutura de custos e KPI’s – (case startup)
• Margem de contribuição e Ponto de Equilíbrio
• Fluxo de Caixa (Caixa é tudo): Como monitorar o burn rate
• Finanças tradicionais e novas métricas de monitoramento (LTV, CAC, Churn, etc.)
• Monitoramento e Controle Financeiro
• Inovação em gestão financeira: Blockchain e DREX – case startup

Módulo 3: Valuation: questões básicas sobre avaliação de startups

• Visão geral do processo de avaliação de empresas e revisão de conceitos básicos: Como estimar fluxo de caixa, crescimento, valor terminal e custo de capital
• Avaliação de empresas de crescimento acelerado: variáveis relevantes, necessidade de adequações aos métodos convencionais, instrumentos conversíveis e o método venture capital
• Aspectos Legais do Investimento Anjo e Venture Capital (Principais cláusulas contratuais; conceito de pre-money e post-money valuation; Captable Liquidação, Diluição e Conflito de Interesse

Módulo 4: Alternativas de funding para startups

• Fonte, montante e momento adequados para captação
• A importância da definição de milestones
• Alternativas possíveis: Crédito para startups, Investimento Anjo, Crowdfunding, Venture Capital, Corporate Venture Capital, Venture Debt
• Estrutura de Governança para o processo de fundraising

Módulo 5: Abordagem prática

• Preparando-se para o Fundraising: como se preparar para o processo de captação de recursos, incluindo a criação de um plano de negócios sólido, a elaboração de um pitch eficaz e a identificação de investidores-alvo
• DemoDay com Investidores – Pitch empreendedores para captação de recursos (encontro presencial)

PÚBLICO-ALVO

Empreendedores, mentores e profissionais da área financeira de startups.

PRÉ-REQUISITOS

Não há pré-requisitos.

ABORDAGEM CONCEITUAL

O curso enfatizará métodos ativos de aprendizagem, instigando os participantes à participação contínua e engajada, permitindo a absorção, o domínio e o aprofundamento dos conceitos e teorias. Serão utilizadas preleções com envolvimento dos participantes, visando a estimular sua capacidade de reflexão e crítica.

CRITÉRIO DE AVALIAÇÃO / CERTIFICADO DIGITAL

Serão oferecidos Medalha Digital registrada em Blockchain e Certificado Digital com assinatura digital para todos os participantes com pelo menos 75% de frequência. Como o debate é essencial, não há previsão de gravação das aulas síncronas.

Imagem ilustrativa da Medalha Digital

REALIZAÇÃO

Augusto Costa

Especialista em financiamento de pesquisa, desenvolvimento e inovação da Finep – Inovação e Pesquisa, onde foi gerente de investimentos e participações, tem passagens por empresas como Vale S.A. e Petrobras Distribuidora S.A.

Linkedin

Clarice Martuscello

Jornalista formada pela PUC-Rio e pós-graduada em Educação à Distância e Educação Empreendedora. Possui experiência com comunicação, treinamento corporativo, gestão de projetos, design instrucional e ferramentas de gestão do conhecimento. É Coordenadora da Incubadora do Instituto Gênesis, cuidando do relacionamento com os empreendedores e da carteira e desenvolvimento das empresas.

Linkedin

Raphael Braga

Doutor e mestre em administração com ênfase em finanças pela PUC-Rio. Atua na Finep desde 2008, onde foi Superintendente de Empreendedorismo e Investimento. Criador dos programas Finep Startup, Espaço Finep e Mulheres Inovadoras. Co-founder da Miarte, considerada uma das 15 startups mais inovadoras do ano pela revista exame em 2015. Professor de Finanças da UFF e em Programas de MBA da PUC-Rio, FGV, IBMEC.

Linkedin

Leonardo Lima 

Professor de Blockchain Economics no programa de Doutorado e Mestrado em Administração da PUC-Rio e Diretor do Instituto Gênesis PUC-Rio. Foi advisor da Exchange Flow BTC e advisor da Startup Goblock (desenvolvedora de aplicações em Blockchain). Também atuou como executivo e conselheiro nas Empresas IBM, Eletrobrás, Neoenergia, Lorenge, QGEnergia e Diferencial.

Linkedin

Luciana Mauricio

Graduada em Direito pela UFRJ, com especialização em Direito Civil. Possui MBA em Gestão de Recursos Humanos pela PUC-Rio. E, atualmente, coordena as áreas financeira, jurídica e de Recursos Humanos do Instituto Gênesis da PUC-Rio. Tem experiência em projetos de empreendedorismo, inovação, desenvolvimento local para geração de renda, bem como suporte legal a startups.

Linkedin

Naielly Marques

Doutora em Administração de Empresas com ênfase em Finanças pela PUC-Rio. Foi pesquisadora visitante na McCombs School of Business (University of Texas at Austin) e, atualmente, é Coordenadora Adjunta do Núcleo Voltair – Pesquisa em Negócios para a Transição Energética (PUC-Rio), Assistente de Pesquisa pelo IPEA/RJ e especialista na área de Projetos e Processos do Instituto Gênesis PUC-Rio.

Linkedin

Paula Araujo

Graduada em Comunicação Social com especialização em Marketing pela PUC-Rio. É Coordenadora de Projetos e Processos do Instituto Gênesis PUC-Rio. Tem mais de 15 anos de experiência nos seguintes temas: empreendedorismo e inovação, gestão de incubadoras, melhoria nos processos de incubação, desenvolvimento local, acompanhamento de indicadores, planejamento estratégico e ecossistemas de inovação.

Linkedin

PALESTRANTES CONVIDADOS

Gabriela Capobianco Palhares

CEO da Consultoria Capo Business & Innovation e do escritório de Advocacia Capobianco e Ariente Sociedade de Advogados. Atua também como professora de Direito e Inovação no MBA de Inovação & Novos Negócios da EACH – USP.

Linkedin

Guilherme Rodrigues

Fundador da deco.cx,  uma plataforma revolucionária para desenvolvimento de aplicações web.

Linkedin

Richard Zeiger

Sócio da MSW Capital, gestora de Venture Capital especializada em atuar com grandes Corporações em investimento em startups. Atua ativamente nos fundos MultiCorporativos da MSW e no fundo BB Ventures com o Banco do Brasil.

Linkedin

O Curso Gestão Financeira, Funding e Valuation para Startups é promovido pelo IAG GARAGE – uma parceria IAG PUC-Rio e Genesis PUC-Rio.